【债券观察】碧桂园地产集团拟发行不超过5亿元公司债

　　碧桂园地产集团有限公司近期发布公告称，拟向专业投资者公开发行公司债券(第一期)，发行金额不超过5亿元，期限将为3年期，附第1年末及第2年末发行人调整票面利率选择权和投资者回售选择权。

　　募集说明书显示，所得资金扣除发行费用后，将用于置换对19碧地01债券回售垫付的自有资金。据悉，19碧地01已于2022年4月2日回售兑付，兑付规模为5.9亿元。

　　中诚信国际信用评级有限责任公司综合评定，碧桂园地产集团主体信用等级为AAA，评级展望为“稳定”。不过碧桂园地产集团在募集说明书中提示了有息债务规模较大、短期偿债压力较大、存货出售的不确定性等一系列风险。截至2021年12月31日，碧桂园地产集团有息债务余额(合并口径)余额为1501.44亿元。预计未来几年内，公司有息债务仍将保持在较高的水平，较大规模的有息负债将使公司面临一定的资金压力。